国际金价过去两个交易日大跌,令美国几家大型对冲基金“很受伤”。其中,著名投资人约翰·保尔森和戴维·艾因霍恩合计损失超过6.4亿美元。
损失数亿
美国《福布斯》杂志16日援引美国证券交易委员会最新文件报道,单是持仓金矿股,就令保尔森在过去两个交易日损失超过1.7亿美元。加上2180万股SPDR黄金信托损失的4.3亿美元,账面损失共计达6亿美元。
最令保尔森受伤的股票是英国黄金—阿散蒂有限公司、弗里波特—麦克莫兰公司和诺瓦黄金资源公司。保尔森公司是英国黄金—阿散蒂有限公司最大股东,持股份额超过7%。仅这一只股票,就令保尔森公司损失9300万美元。
保尔森创办的对冲基金保尔森公司掌管大约200亿美元资产。他2007年做空美国次级抵押贷款,赚取37亿美元。2010年,他赚得将近50亿美元,打破对冲基金纪录。
艾因霍恩执掌的绿光资本公司重仓黄金矿业股票基金ETF和巴里克金矿公司股票,共计损失大约4000万美元。绿光掌管80亿美元资产。
久违大跌
过去两个交易日,金价经历上世纪80年代以来最大跌幅,令投资者担心黄金持续十余年的牛市终结。
15日,黄金现货价格在短短数小时内下跌每盎司100多美元,跌幅8.7%。银价下跌11%。
经纪机构Marex Spectron公司贵金属业务负责人戴维·戈维特说:“这个市场只记着一件事:让我摆脱黄金。”
尚不清楚金银价格因何呈现如此剧烈的跌势。塞浦路斯政府抛售黄金的传言、高盛等金融机构唱空黄金以及美联储考虑结束非常规债券购买项目,都是黄金下跌的空头因素。
并非所有对冲基金都因金价下跌蒙受损失。例如,图德公司据信今年一直做空黄金。
在贵金属价格大跌同时,欧洲需求减弱等因素抑制了原油期货价格,其中英国北海布伦特原油期货价格下跌3%至每桶100.02美元,至9个月低点。
通胀“预期”
保尔森公司合伙人兼黄金策略师约翰·里德说,公司对黄金投资的长期策略并未改变。他认为,全球央行的货币宽松政策最终将引发通货膨胀。
里德说:“各政府以前所未有的速度印钞,产生黄金作为替代货币的需求。全球纸币贬值的预期,使黄金成为具有吸引力的长期投资品。”
英国《金融时报》援引消息人士的话报道,保尔森公司超过半数资产以黄金体现,包括保尔森自己的大部分资产。
不过,一些交易员不同意里德的看法。这些人认为,投资者对高通货膨胀必可避免的论调已经失去耐心。
汇丰银行全球金属交易业务负责人戴维·罗斯说:“量化宽松没像政府预期的那样使经济进入通胀。而大宗商品价格已计入通胀因素,正在挣扎。”
另一些投资者担心,部分欧元区国家可能效仿塞浦路斯,抛售更大规模的黄金储备。