高费率吞噬高利润 光大理财品费率最高达1.55%

    2013年的第一个月，银行理财产品市场延续去年的火爆态势，截至29日共计发行理财产品443款，其中，预期年化收益率在5%以上的高收益理财产品就达23款。然而，在银行描绘的高收益美妙蓝图面前，广大投资者还是应该保持清醒，警惕所谓“高利润”被银行收取的高费率吞噬。

    一月银行理财集中爆发 预期收益最多相差70倍

    众所周知，已经过去的2012年是银行理财产品市场异常火爆的一年，而这种火爆之势在进入2013年伊始，火爆态势似乎一点儿也不曾稍减。2013年的第一个月，各银行理财产品数量延续爆发，高收益产品不断涌现，高收益揽客态势再度抬头。

    据wind数据显示，从2013年1月1日至1月29日，目前各银行在售理财产品共计发行443款。其中，年化预期收益率在超过5%以上的高收益理财产品就达23款，更有银行预期年化收益率高达17.5%。

    中新网金融频道梳理发现，不同理财产品之间的收益率相差非常大。在2013年1月来发行的400余款银行理财产品中，预期收益率最高的是星展银行一款12个月期人民币理财产品，预期年化收益率17.5%。而预期年化收益最低的是中行的一款外币理财产品，其年化收益率甚至只有0.25%。理财产品间预期年化收益率最多相差高达70倍。

    这其中，人民币理财品收益又普遍高于外币理财产品。中新网金融频道梳理发现，1月来发行的银行理财产品中，人民币理财品收益多在3.5%以上；而各行外币理财产品收益明显低于人民币理财产品，年化收益率多在2.8%以下。

    警惕高费率吞噬高利润 光大理财品费率最高达1.55%

    尽管银行不断为投资者抛出高利润理财的绣球，在银行描绘的高收益美妙蓝图面前，广大投资者还是应该保持清醒。很多款貌似高收益理财产品的实际收益率与普通理财产品相差无几，甚至只是做了个数字游戏而已。要知道，年化收益扣除各项费率后，才能是投资者能拿到的真正实际收益。

    日前，关于理财产品高额收费的现象再次成为广大投资者关注的焦点。中新网金融频道梳理数据发现，各银行理财产品费率有很大差别，有的银行理财产品最高收费甚至可以达到1.55%。

    以光大银行一款目前在售的人民币理财为例。光大银行2013年阳光理财“T计划”一款产品，预期收益5%，起始委托资金100万元。依据该理财产品的说明书规定，光大银行将对投资者收取最高不高于1.50%的投资管理费(年化费率，下同)及不高于0.05%托管费。即，光大银行最高可向投资者收取共计1.55个百分点的费率。

    假定该产品到期实现了其预期的较高收益率5%，扣除1.55%的投资管理费和托管费，投资者真正能拿到的收益也不过是相当于普通理财产品的收益而已。

    而浦发银行的一款2013年“汇理财”系列理财产品，产品收取管理费率为0.3%。较光大银行理财产品收取费率相差5倍之多。而据媒体报道，有银行理财产品费率收取相差更高达13被之多。

    “超额收益归银行”银行理财霸王条款何时休？

    中新网金融频道在梳理数据时还发现，银行除了收取所谓销售手续费、托管费等各项费率以外，多数银行还在其产品说明书中加入了这么一条“超出约定预期收益的部分为某某银行超额业绩报酬”、或“超出最高年化收益率部分的收益作为银行的投资管理费”。总之，“报酬”也好，“投资管理费”也好，不管以何种名目，银行堂而皇之地将所谓“超额收益”纳入了自己的腰包。

    理财产品实际收益若超出预期被银行“独吞”，低于预期收益甚至亏损的风险却由客户独自承担。投资者对暗藏在理财产品说明书中的霸王条款提出质疑：理财收益为何多不退少不补？其实这一现象早已深为投资者诟病。

    对此，有银行理财师表示，超出部分的收益归谁，应由合同说了算。若合同中有类似“超出预期收益部分作为银行资产管理费”的说明，投资者最多只能获得预期收益。而律师对此则有不同看法。有认为，银行“独吞”理财产品实际收益超出预期收益部分，却让客户独自承担投资风险，实际上是一种拿投资者的钱从事自身低风险投资的行为，有霸王条款之嫌。投资者若签订合同，表示认可相关条款，无法追究银行法律责任。

    而对普通投资者来说，其实大家也并无渠道查实产品实际收益，只能寄希望于银行“诚实守信”。面对银行“超额收益归银行”的硬性条款，投资者也并没有更大的话语权去改变什么。银行理财霸王条款何时休？银行理财收益何时才能更透明？投资者也只能一边叹息，一边拭目以待。