一、重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2008年7月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告期为2008年4月1日起至6月30日止。本报告中的财务资料未经审计。
二、基金产品概况
1、基金简称:海富通股票
2、基金代码: 519005
3、基金运作方式:契约型开放式
4、基金合同生效日: 2005年7月29日
5、报告期末基金份额总额: 8,057,308,113.07份
6、投资目标:精选景气行业和积极主动精选股票投资相结合,分享中国经济高速成长的成果,谋求基金资产的长期最大化增值。
7、投资策略:本基金采用双层次的投资策略:第一层次主要通过对股票市场的系统性风险进行分析,确定股票和现金资产的配置比例;第二层次主要是通过对行业景气循环和个股的研究,精选适合本投资组合风险收益特征的股票。
8、业绩比较基准: 80%MSCI China A+20%上证国债
9、风险收益特征:本基金属于证券投资基金中较高风险、较高收益的股票型基金产品。
10、基金管理人:海富通基金管理有限公司
11、基金托管人:中国银行股份有限公司
三、主要财务指标和基金净值表现
(一)主要财务指标
单位:元
本期利润-1,256,908,648.97
本期利润扣减公允价值变动损益后的净额-1,002,637,969.26
加权平均基金份额本期利润-0.1582
期末基金资产净值 4,913,168,334.78
期末基金份额净值 0.610
注:(1)上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
(2)所列数据截止到2008年6月30日。
(二)本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段净值增长率(1)净值增长率标准差(2)业绩比较基准收益率(3)业绩比较基准标准差(4)(1)-(3)(2)-(4)
过去3个月-20.47% 2.69%-21.41% 2.60% 0.94% 0.09%
(三)自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况,并与同期业绩比较基准的变动的比较:
海富通股票累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2005年7月29日至2008年6月30日)
注: 1、按基金合同规定,本基金自基金合同生效起6个月内为建仓期。本基金自2007年8月22日至2007年11月23日为持续营销后建仓期。建仓期满至今本基金的各项投资比例已达到基金合同有关投资范围的规定,即股票资产70%-95%,一年期以内的国家债券和现金的比例不低于5%。同时满足第14章(七)有关投资组合限制的各项比例要求。
2、本基金的历任基金经理分别为陈洪,任职时间为2005年7月至2006年9月;郑拓,任职时间为2005年7月至2007年3月。
四、管理人报告
(一)基金经理简介
蒋征先生,工商管理硕士。历任中国保险信托投资公司业务经理,嘉实基金管理有限公司丰和基金基金经理助理,2003年1月至2004年4月任泰和基金基金经理,2004年8月至2006年5月任华夏基金管理有限公司华夏大盘精选基金基金经理,2005年12月至2006年5月任基金兴安基金经理。2006年6月加入海富通基金管理有限公司,2006年9月起任海富通强化回报基金基金经理,2007年2月起,兼任海富通股票基金基金经理,2007年10月起任股票组合管理部总监。
(二)报告期内本基金运作的遵规守信情况说明
本报告期内,本基金管理人认真遵循《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同的规定,本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金资产,没有发生损害基金份额持有人利益的行为。
(三)、报告期内的业绩表现和投资策略
(1)行情回顾及运作分析
2008年第二季度,市场加剧了对通货膨胀的担忧,市场一度创下自97年以来的最大单周跌幅。4月底,随着证监会出台了关于大小非减持限售股的指导意见以及4月23日财政部出台的印花税税率下调通知,A股市场信心有所恢复。虽然"512"汶川大地震是中国自建国以来最为强烈的一次地震,但是对中国宏观经济整体影响较小,对于股市冲击相对有限。然而5月20日、6月7日央行连续两次上调存款准备金率至17.5%,导致沪深两市再次出现较大下挫,出现了史无前例的"十连阴"。在基本面难有实质性利好预期之下,各个行业全面下跌无一幸免,市场成交萎靡。第二季度末,国家发改委上调成品油出厂价格,一度拉动股市整体走强。但受国际油价不断上涨的不利消息以及通货膨胀攀高预期的冲击,市场再遭重创。截至到6月30日收盘,上海综合指数和深圳成份指数分别收于2736.10点和9370.78点。
第二季度,本基金在操作策略上还是将抵御通货膨胀作为行业配置主线。对于上游的能源和资源类和下游能够较好转嫁通货膨胀压力的消费行业进行了重点配置。银行目前的估值已经相应较低,在目前市场较为波动的情况下,其相对收益较高,因此进行了重点配置。考虑到宏观紧缩政策的继续,本基金对于地产行业和制造行业进行了战略性的减持。考虑到中国未来的整体经济还是比较乐观,因此本基金在2季度保持了较高的仓位。
(2)本基金业绩表现
截止报告期末,本基金净值增长率为-20.47%,同期业绩比较基准收益率为-21.41%,超越基准0.94个百分点。
(3)市场展望和投资策略
随着国际市场石油和大宗农产品价格持续走高,国内物价进一步受到压力,短期内通货膨胀难以得到缓解。预计政府将会继续运用紧缩的货币政策来控制国内日趋严峻的通货膨胀,但同时会通过较为灵活的财政政策来进行调解,因此虽然宏观经济增长会出现一定的回落,但是还是会保持在一个合理增长的水平。目前,A股市场整体估值水平处于相对合理的区间,上市公司业绩仍然整体保持较快增长。我们认为宏观经济形势可能还没有从底部走出,但市场估值已经趋于合理,对于下半年的市场判断,我们保持谨慎乐观的态度。在这种市场背景下,我们在投资上会采取"哑铃"的策略,重点关注上游和下游行业,尽量避免利润受到较大挤压的中游行业。
(四)公平交易执行情况的说明
1.公平交易执行情况
公司自成立以来,就建立有公平交易制度,并通过系统控制和事前、事中、事后的监控确保公平交易制度的执行。中国证监会于2008年3月20日颁布了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,公司根据该指导意见的具体要求,已完善现有的业务流程,建立了公平交易监控系统,并进行定期监控,以切实保护投资者的合法权益。
2.同类组合的业绩比较
根据本基金合同,公司旗下无投资风格与本基金相似的其他基金。
3.异常交易的专项说明
本报告期内,未发现本基金进行可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
五、投资组合报告
(一)报告期末基金资产组合情况
项目金额(元)占基金资产总值比例
股票 4,610,378,681.25 92.56%
债券 0.00 0.00%
银行存款和清算备付金合计 363,371,102.59 7.29%
应收证券清算款 0.00 0.00%
权证 0.00 0.00%
其他资产 7,379,217.29 0.15%
合计 4,981,129,001.13 100.00%
(二)报告期末按行业分类的股票投资组合
行业市值(元)占基金资产净值比例
A农、林、牧、渔业 98,523,084.40 2.01%
B采掘业 564,886,419.06 11.50%
C制造业 1,636,739,895.42 33.31%
C0食品、饮料 225,437,551.90 4.59%
C1纺织、服装、皮毛 0.00 0.00%
C2木材、家具 0.00 0.00%
C3造纸、印刷 5,473,881.00 0.11%
C4石油、化学、塑胶、塑料 287,024,667.68 5.84%
C5电子 88,465,862.22 1.80%
C6金属、非金属 234,991,543.85 4.78%
C7机械、设备、仪表 744,333,674.81 15.15%
C8医药、生物制品 48,942,803.66 1.00%
C99其他制造业 2,069,910.30 0.04%
D电力、煤气及水的生产和供应业 0.00 0.00%
E建筑业 15,334,720.68 0.31%
F交通运输、仓储业 140,922,815.14 2.87%
G信息技术业 87,200,033.88 1.77%
H批发和零售贸易 276,189,983.99 5.62%
I金融、保险业 1,387,106,268.20 28.23%
J房地产业 35,168,780.24 0.72%
K社会服务业 122,865,885.24 2.50%
L传播与文化产业 0.00 0.00%
M综合类 245,440,795.00 5.00%
合计 4,610,378,681.25 93.84%
(三)报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细
序号股票代码股票名称数量(股)市值(元)市值占基金资产净值比例
1 601398工商银行88,922,504.00 441,055,619.84 8.98%
2 000937金牛能源8,608,401.00 380,319,156.18 7.74%
3 601939建设银行41,617,137.00 245,957,279.67 5.01%
4 600415小商品城2,653,414.00 245,440,795.00 5.00%
5 600000浦发银行10,686,120.00 235,094,640.00 4.78%
6 600036招商银行9,195,251.00 215,352,778.42 4.38%
7 000527美的电器12,870,464.00 153,802,044.80 3.13%
8 601628中国人寿6,017,902.00 143,948,215.84 2.93%
9 600631百联股份10,000,000.00 117,400,000.00 2.39%
10 601006大秦铁路8,467,682.00 115,245,152.02 2.35%
(四)报告期末按券种分类的债券投资组合
序号债券品种市值(元)占基金资产净值比例
1国债 0.00 0.00%
2央行票据 0.00 0.00%
3企业债 0.00 0.00%
4金融债 0.00 0.00%
合计 0.00 0.00%
(五)报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细
无
(六)报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证明细
无
(七)报告期末资产支持证券市值占基金净资产的比例以及按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券明细
无。
(八)投资组合报告附注
1、报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的证券。
2、基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
3、基金的其他资产构成
单位:元
序号其他资产金额(元)
1交易保证金 2,404,694.39
2应收利息 86,185.53
3应收申购款 2,388,338.03
4其他应收款 0.00
5买入返售证券 0.00
6应收股利 2,499,999.34
合计 7,379,217.29
4、报告期末基金持有的处于转股期的可转换债券明细
无
5、报告期内本基金管理人未运用自有资金投资本基金。
六、开放式基金份额变动
单位:份
本报告期初基金份额总额 7,927,276,567.95
本报告期间基金总申购份额 550,836,562.95
本报告期间基金总赎回份额 420,805,017.83
本报告期末基金份额总额 8,057,308,113.07
七、备查文件目录
(一)备查文件目录
1.中国证监会批准设立海富通股票证券投资基金的文件
2.海富通股票证券投资基金基金合同
3.海富通股票证券投资基金招募说明书
4.海富通股票证券投资基金托管协议
5.中国证监会批准设立海富通基金管理有限公司的文件
6.报告期内海富通股票证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告
(二)存放地点
上海市浦东新区世纪大道88号金茂大厦37楼本基金管理人办公地址。
(三)查阅方式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅。
投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人海富通基金管理有限公司。
客户服务中心电话:021-38784858;40088-40099
公司网址:www.hftfund.com
海富通基金管理有限公司
2008年7月19日 |
