典当行与银行"狭路相逢" 二虎相争谁得益?

2006年05月22日 14:30 来源：中国经济时报张炜

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    建设银行、光大银行、深圳发展银行近期相继推出个人住房抵押循环贷款业务，舆论称之为“典当行遭遇成长烦恼”。某市典当行业协会会长承认，随着银行向零售业转型进程的加快，银行势必关注零散业务，相应地，典当行业的这部分业务将受到挤压。

    典当行虽不是金融机构，但典当一直被中小企业和个人视作短期融资的有效渠道。典当业务近些年来发展迅猛，上海典当行业典当金额2002年为8.7亿元，2003年为29.8亿元，2004年为56亿元，2005年升至63亿元。今年一季度为26亿元，全年甚至有望上百亿元。据悉，2002年至今总和为170多亿元的上海典当额中，有120多亿元是为中小企业、民企以及合伙经济融资服务。

    典当业务的重头戏之一是房地产抵押融资。典当行受理的资产包括房地产、机动车、金银饰品、有价证券等，房地产因产权清晰而最容易被接受。上海东方典当行已推出旅游、竞拍、创业、中小企业融资等典当业务，房地产是上述业务接受的抵押物之一。

    而今，商业银行看中了房地产抵押物产权清晰的优势，纷纷推出循环贷款业务。所谓循环贷款，就是客户把住房抵押给银行，由银行一次性授信，然后客户在符合条件的前提下申请购房、购车、装修、购买家电家具、旅游、上学、创业等贷款，从而把传统个人住房贷款拓展成为个人融资平台。

    银行从逐项推出个人消费贷款、创业贷款，到“打包”成循环贷款，虽然业务范畴没有变，但典当行明显感到了“抢饭碗”的压力。

    典当行一直以来的优势是“认物不认人”，没有过多繁琐的程序和死板的融资条件，一切只取决于典当物品的真假优劣、市场价格及来源是否合法、权属是否明确。例如，出境旅游往往需要游客提前交付相当数额的旅游保证金，这成为部分游客的难题，而典当融资方式就能够救急。

    而从以往银行贷款看，汽车、旅游等消费贷款存在着抵押品无法保值的缺陷，导致客户遇上银行消费贷款门槛高、手续繁的问题。可现在循环贷款的推出，因为有了个人住房作抵押，在贷款额度和有效期间内，不必重新办理抵押登记，银行也就能提供随需随贷的一站式服务。换言之，客户的房产资源被“激活”，由不动产变成了流动资产。

    由于已办个人住房商业贷款的客户数量不小，该部分客户只要符合贷款额度规定，办理循环贷款对银行来说不是件难事。深圳发展银行此次推出循环贷款，甚至提出无论客户投资理财、经营周转还是应急支出，都不用另向银行申请，所需款项一小时后便可到达个人账户。

    从各银行循环贷款业务的推出看，可贷款用途越来越广泛，直接“包抄”典当行的传统市场领地。相比之下，典当行的“软肋”却因此而暴露：典当融资的手续费较高，包括每月3%至5%左右的综合手续费，每次1%的综合管理费，两者相加后典当行一个月的费用，接近或相当于银行一年期贷款基准利率。

    银行贷款的费率优势明显，而且银行推出循环贷款刻意强调了这一点。建设银行就同时提供“六大超值服务”，包括贷款利率、期限、成数给予优惠，房产评估、公证、保险等相关费用减免和让利，免提前还款违约金等。其中，贷款利率最高可下浮10%。

    有典当业内人士称：“典当行房产抵押贷款业务发展得如火如荼，主要原因是银行曾对一两万、十几万元的贷款不屑一顾，因为这样的贷款的审批程序与百万、千万元的大客户贷款没有什么区别。”

    而今，无论商业银行是否定位于零售银行，都非常重视循环贷款。毕竟循环贷款是建立在个人住房抵押的基础上，风险较容易控制。对于像住房商业贷款那样低坏账率的业务，商业银行也没有理由不重视。因此，典当行“狭路”遭遇了商业银行这一“冤家”，而典当行在信誉、客户资源等方面都处于劣势。在资金成本上，商业银行的优势更加明显。典当行的出路就在于或调低融资费率，或着力于差异化竞争。

    从某种程度上说，“两虎”相争得益的将是有短期融资需求的客户，其能既省时又省钱。