新投连险欲搭股市快车投保要先细算七项费用保险滚动新闻

新投连险欲搭股市快车投保要先细算七项费用

2007年07月16日 07:27

周凯沈俊豪吴迪

    《投资连结保险精算规定》将从今年10月1日起开始实施，全民投资热潮仍然风风火火，新投连险的上市自然开始紧锣密鼓起来。仅今年1～6月，保监会就先后发布公告，批准11家保险公司设立投连险账户，泰康人寿推出了"赢家理财"投连险，中国人寿、中国平安这两大巨头也坐不住了，其新投连险可能于不久后推出。

    投连险被戏称为"保险中的基金"，其投资、保障两大功能配合比较默契，确实是较为理想的理财选择之一。不过，本期保险版不打算赘述这个险种的好处，而更想提醒市民投连险可能会涉及的7种费用。因为只有对这些"成本"了如指掌，市民才能更加理性的选择最合适的投连险。

    初始费用：普遍低于5%所谓初始费用，即每次交纳保费后首先被扣除的费用，它是保险公司为提供保单销售和其它服务而收取的。一般而言，各家公司收取费用都不相一致，但基本维持在每次保险费5%以下。

    此费用的多寡与两个因素密切相关。首先是分类，一般来讲通过银行保险渠道销售的趸缴投连险初始费用较低，而通过个人代理销售的期缴投连险初始费用会高一些；其次是保险费的多少，为了鼓励市民投保，有些保险公司规定，保险费交得越多，初始费用越低，反之亦然。

    联泰大都会人寿推出的针对银行中高端人士的投联产品"财富精选投连险"，以及瑞泰人寿的"财智人生"收取初始费的比例都定在1.5%；中德安联"投金世家"的初始费较低，仅为每次保费的1%。

    资产管理费：日新月异保险公司为市民管理投资账户中的资产也要收取相应的资产管理费。该费用通常按照市民投资账户中资产净值的一定比例来收取，不同的投资账户，收费的比例也理所当然不同；而且即使是同一个账户，在不同时间，该比例也并非一成不变。更有甚者，如联泰大都会"财富精选"、中德安联"投金世家"收取的资产管理费比例，每日都在不断变动中。

    如泰康人寿的"赢家理财"，其资产管理费每年都维持在1.3%至2%之间；瑞泰人寿的"财智人生"干脆就把此项费用跟初始费绑定在一起。

    有些公司则将资产管理费设为恒定值，比如统一为每年30元，那么很显然，保险费缴纳越多的市民所被扣除的比例越低，此道理与初始费用收取的原则一致。

    退保费：逐年退减

    市民在保险期限未满时就解除保险合同，则要求支付相应的退保费。该费用也是按照保单"账户价值"的一定比例收取，但该比例是逐年退减的；大部分保险公司在3到5年后，都会免收该费用。

    联泰大都会"财富精选"和泰康人寿的"赢家理财"都规定，市民在购买了它们的投连险3年后，免收退保费；而在前三年，两者要求市民支付一定比例的退保费，前者为保费的1%，后者则为第一年2%，第二、三年1.5%。中德安联"投金世家"和瑞泰人寿"财智人生"则要在5年后，才免收退保费；在前五年，二者收取该费用的比例分别是2%和1%。

    需要注意的是，此比例参照的都是"账户价值"，而不是市民所交的保费总和。"账户价值"既可能比保费总和低，也可能因为加上了投资收益，而比保费总和高。　风险保障费：普遍免收

    风险保障费是保险公司为给予市民各种人身保障而收取的费用，收费的标准通常是按照投保人的年龄、性别等来收取。早期的投连险收取该费用较为普遍。不过，随着市场竞争的加剧，目前很多投连险都将其改为免费赠送，以此来吸引更多的客户。如果要选择增加身故保险金，则类似于增加一份附加险，故在很多公司仍需支付一定数额的风险保障费。

    当然市民需要注意的是，投连险毕竟是一款保险，其中的风险保障部分肯定需要保费作为支撑的，所以计算的时候不要单看其中一种费用的多寡，一定要综合评定各项费用、保障、收益率的高低。

    买卖差价：通常不超2%

    所谓"买卖差价"，指的是当天购买的投连险产品若在当天抛出，卖出价和买入价之间的差价。买卖差价降低，也就是降低了保险公司的管理费用，变相提高了投保人的投资回报率。

    买卖差价并非是每种投连产品都存在的，有的投连险(如"财富精选"和"财智人生")的买卖差价几乎为零；但是，也有部分投连险(如"赢家理财"和"投金世家")存在的买卖差价为2%。

    账户转换费：基本免费

    投保人经常要进行投资账户之间的转换，对此，保险公司要收取一定的账户转换费。不过，目前很多寿险公司都会给予投保人免费的账户转换服务。保险公司其实是希望客户根据资本市场的变化，从容地调配自己不同账户资金，因为客户的收益率越高保险公司所获取的佣金也就越高。

    有些公司在给出此种优惠时，也是有一定条件的，比如，中德安联"投金世家"要求账户转换的时间不要低于五个工作日；而泰康人寿的"赢家理财"则给予客户每年5次的免费账户转换。对于大部分客户而言，频繁转换账户耗时耗精力且得不偿失，每年5次确实也足够了。

    机会成本：需详加比较上述6种成本都是显性的。其实，还有第7种隐性的费用---机会成本。因为很简单，同样的一笔钱，市民既可以买投连险，也可以买基金、买股票或者存银行，只有在同样的期限内投连险"跑赢"其他投资渠道，这样的投保从投资角度来看才是最划算的。

    首先看存银行，自然需要关注未来的利率走向，经过多次加息，目前1年期的税后存款利率已经达到2.448%。按照目前的政策走向，年内再次加息或者取消利息税都具有极大的可能，所以买投连险前可以调研一下，其年收益率是否能够超过总体成本(税后存款利率+前6种费用)。一般来说，各家公司每月都会在网站上定期公布投连险的账户价格。

    此外，也应比较投连险账户单位净价格的增幅，能否跑赢股市大盘以及基金的平均水平。以最为普及的上证指数来说，2002年底至今从1430点左右飙升到3900点左右，增幅达到173%。如果某家公司的投连险收益率在大多数时期跑赢大盘，则表明其投资运作的水平较高，相对而言更值得投保。　新闻链接：十一"后投连险需符合3个条件

    今年10月1日起，《投资连结保险精算规定》就将正式实施，随后市面上的投连险将必须符合下面3个条件。

    一、投连险的初始费率统一规范，如银行保险产品(趸缴型)初始费用5万元及以下的初始费用上限为10%，5万元以上是5%。个人代理人销售的(期缴型)产品，其第1年则为50%，随后每年逐渐降低。

    二、投连险的保障比例不得低于个人账户的5%，从而强化了保险的保障功能。此外新规还明确，期缴产品的保费由基本保费和额外保费构成，并根据不同的投保年龄，设定了不同的倍数。

    三、投连险账户的买卖差价不得超过2%，也就是变相提高了投保人的投资回报率。

来源：新闻晨报

数据载入中...

热点新闻

愚人节里大胆"抄底"

·"利好"刺激下投资者解套离场还是入市抄底?

·叶檀:投行屡猜屡中是谁一手造就了QFII神话?

·105只基金净值低于1元! 如何看待低净值基金

·卡奴+证奴+房奴+车奴="白奴" 沪白领难堪现状

·大户金矿散户坟场中国散户股民十大悲哀

水皮:中国神华才是祸首

频道精选

财经：业内人士认为:股市下半年纠错性上扬可期
产业：深圳万人团购房活动过火报名网站数次瘫痪	国际：西方媒体妄指中国发动"货币战争" 我回应
评论：天士力丹参滴丸存在毒副作用?
科教："神七"发射时间:首选25日晚9时10分左右	娱乐：巩俐入新加坡国籍娱乐公司欲5000万签刘翔
视频：共赢奥运--便宜坊让北京老字号更快更高更强	互动：专题:记录512汶川大地震抗震救灾中的英雄们

财富世界

数据载入中...

中国经济网信息免责声明：
本网站所载之全部信息（包括但不限于：新闻、公告、评论、预测、图表、论文等），仅供网友
参考。

中国经济网版权及免责声明：
1、凡本网注明“来源：中国经济网” 的所有作品，版权均属于中国经济网，未经本网授权，任何单
位及个人不得转载、摘编或以其它方式使用上述作品。已经本网授权使用作品的，应在授权范围
内使用，并注明“来源：中国经济网”。违反上述声明者，本网将追究其相关法律责任。
2、凡本网注明 “来源：XXX（非中国经济网）” 的作品，均转载自其它媒体，转载目的在于传递更
多信息，并不代表本网赞同其观点和对其真实性负责。
3、如因作品内容、版权和其它问题需要同本网联系的，请在30日内进行。

※ 有关作品版权事宜请联系：010-83512266-8089、8085

数据载入中...

搜索：

商务进行时

理财进行时

·	十大被骗财骗色的明星
·	"财神爷"弃公奔私"内幕"

·	理财周刊第67期
·	周刊:打火机男人的玩物

消费无极限

·	6款价格已露底车型
·	最受女人喜爱花样家具

·	CK--魅力男人内衣世界
·	超BT另类相机(组图)

法眼观天下

·	保镖成春节消费新宠
·	<断背山>主角莱杰身亡

·	视频:张元涉嫌吸毒被拘
·	张国荣实为他杀?

·	白领女性生存状态调查
·	中国人正在上的四个大当

财经风景线

·	百分百的财智女星(图)
·	每周理财资讯第031期

·	每周理财资讯第030期
·	明星们的飞来横财(组图)

24小时排行

·	基金对下半年行情持谨慎态度大盘蓝筹股仍是重点
·	大盘高位震荡释放做空风险适当调整有利后市运行
·	"港股直通车"交易费用低于A股等同在港交易
·	9月行情将出现三大新变化
·	上投摩根王鸿嫔:建议投资者5000点后从零开始

近期专题

·	涨声响起拼客生活更精彩
·	信用卡分期还款一次刷个够!
·	今天你当上"X奴"了吗?