IPO空闲期证监会铁腕治市 被调查公司翻倍

　　昨日，*ST生化成为又一家被证监会立案调查的上市公司。据不完全统计，今年已有超过40家公司相继发布公告称被证监会或所在地证监局立案调查。而去年同期，仅有不到20家公司被立案调查。

　　有业内人士认为，在这个“史上最长”的IPO空闲期里，证监会似乎有针对性地加大了对股市违规行为的整肃力度。

　　今年以来部分被证监会立案调查的公司

　　代码 名称 公告内容

　　000590 紫光古汉 对公司及相关当事人予以处分的决定

　　300208 恒顺电气 青岛证监局立案调查

　　300086 康芝药业 海南证监局立案调查

　　600077 宋都股份 国能集团涉嫌违反证券法规

　　002669 康达新材 证监会立案调查

　　000972 *ST中基 对公司及相关当事人给予处分

　　601788 光大证券 证监会立案调查

　　300090 盛运股份 公司高管受到证监会立案调查

　　600433 冠豪高新 公司高管接受证监会立案调查

　　昨日，*ST生化公告称，公司已于今年11月4日接到证监会的立案调查通知，因公司涉嫌违反证券法律法规，证监会决定对公司立案调查。在立案调查期间，公司将积极配合证监会的调查工作，严格履行信息披露义务。

　　曾遭交易所谴责

　　在此之前，*ST生化在交易所的眼中就不是一个“乖孩子”。今年10月16日，该公司就曾因多项违规遭到深交所公开谴责。深交所在公告中指出*ST生化有五项违规行为：关联担保未履行审议程序和披露义务、公司存在未履行披露重大诉讼的义务、对外财务资助未履行审议程序和披露义务、未按规定做好投资者关系管理工作、拒不配合本所监管工作。

　　申银万国投资顾问何武认为，证监会此次对*ST生化立案调查，或与深交所谴责的事件有关。

　　被调查公司数量翻倍

　　据记者不完全统计，算上*ST生化，今年以来被证监会立案调查的上市公司已超过40家，其中，多数上市公司被调查的原因主要是隐瞒或未及时披露信息，涉嫌信息披露违法违规。此外，涉嫌虚增收入或资产、关联交易非关联化、关联交易未入账等违法违规行为，也是一些上市公司被调查的原因。而去年同期，仅有不到20家公司被立案调查。

　　处罚力度明显增强

　　不仅多家公司遭遇立案调查，今年证监会的处罚力度也明显增强。记者查询证监会网站了解到，今年证监会已下发了36份行政处罚决定书，其中，有34份处罚决定书都剑指信息披露违法违规、内幕交易、财务造假等股市三大顽疾。这些处罚决定书涉及天能科技、万福生科、绿大地、紫光古汉、朗科科技等多家企业。

　　此外，今年证监会已分10次下发市场禁入决定，有23人受罚；而去年全年，证监会只下发了8次市场禁入决定，处罚了12人。

　　据悉，天能科技是中国A股历史上第一家“主动撤单IPO后仍然被追究IPO过程造假责任的上市公司“。在对天能科技的处罚中，被处以终身市场禁入的人员就多达7位。

　　整肃势头或将延续

　　海通证券投资顾问翁玉洋分析认为，从证监会今年的“严打”方向可以看出，证监会明确加强了对市场透明度的监管，重点就是信息披露。翁玉洋表示，这可能与证监会的IPO改革方向相吻合：即适当放宽对公司盈利等“传统项目”的审核，更加重视信息披露监管。从目前情况看，证监会整肃、打击股市违法违规行为的势头可能仍会延续。在今年全国证券期货稽查执法工作会议上，证监会主席肖钢就曾表示，证监会决定新增600名稽查执法人员，这会使证监会系统的稽查执法队伍在现有基础上翻一番。

　　投资建议>

　　相关个股要回避

　　股民可做好索赔准备

　　受“被立案调查”这一消息的影响，昨天，*ST生化跳空低开，全天下跌2.47%。

　　其实，对于被证监会立案调查的公司而言，其股价走低已是常态，即使牛股也不例外，因此，股民对被立案调查的个股，最好回避。以今年A股市场的大牛股冠豪高新为例，该股今年以来的累计涨幅最高时曾达到252.74%，但6月4日，证监会的一则立案调查公告一夜之间让冠豪高新沦为“股市黑天鹅”，6月5日，冠豪高新跌停。

　　一位法律界人士表示，在我国，股民索赔的前提是证监会或财政部的行政处罚，以及法院判决，这三者为股民索赔起诉的前置程序。尽管没有相关部门的行政处罚，股民无法提起索赔诉讼，但在证监会已对上市公司进行立案调查时，投资者可以提前做好索赔准备。 本组文/重庆晨报记者 刘洋 毛莹