年末理财盛宴高潮迭起 国有大行市场占比大涨

　　12月银行理财盛宴依旧。为了吸引更多存款，银行近期发行的理财产品收益率节节攀升，各期限类型产品收益普涨，1个月至3个月期涨幅最高。

　　业内人士预测，由于银行间市场资金紧张局面尚未出现，预计下半月市场资金开始紧张的时候，银行理财产品的收益率还会更高。

　　国有大行市场占比大涨

　　根据普益财富最新月报，2013年11月，共有130家银行发行了3883款个人理财产品，产品发行数量环比增加22.15%。

　　从发行占比来看，股份制商业银行为27.14%，环比下降1.45个百分点；城市商业银行为34.48%，环比下降1.03个百分点；国有银行为29.18%，环比上升2.72个百分点；农村商业银行为6.21%，环比下降0.27个百分点；农村信用社为0.10%，环比上升0.04个百分点；外资银行为2.88%，环比下降0.01个百分点。

　　其中，建设银行发行了318款，发行数量排名第一；中国银行、工商银行、平安银行、民生银行分别发行了263款、250款、223款、142款，分列第二至第五。发行数量超过百款的银行还有交通银行、农业银行、浦发银行和中信银行。这9家银行的产品发行数量共计1674款，市场占比总计43.11%。

　　普益财富研究员方瑞指出，11月国有银行的市场占比出现大幅上涨，而股份制商业银行和城市商业银行则出现回落。

　　短期理财产品飙涨

　　从期限类型来看，1个月以下期限类型产品平均预期收益率为4.04%，环比下降0.10个百分点；1个月至3个月（含）期限类型产品平均预期收益率为5.06%，环比上升0.17个百分点；3个月至6个月（含）期限类型产品平均预期收益率为5.21%，环比上升0.14个百分点；6个月至1年（含）期限类型产品平均预期收益率为5.39%，环比上升0.14个百分点；1年以上期限类型产品平均预期收益率为6.87%，环比上升0.12个百分点。对比各期限类型收益率及环比涨幅，可以看出，1个月至3个月（含）期限类型产品的收益率上涨最为明显。

　　普益财富研究员方瑞认为，这与此期限类型产品正好跨越年末、春节等资金面紧张时期有关。

　　进入12月，银行揽储已经非常困难，一位银行理财人员告诉记者，“为了冲刺年末考核任务，加之缴存存款准备金率等多种资金需求，银行不得不提高理财产品收益率来吸纳资金，改善业绩。而且所有的银行都提高了，我们不提的话，资金将流入其他银行。”

　　继上周14天逆回购暂停后，本周央行继续在公开市场零操作，暂停了常规的7天逆回购。这是7天逆回购约1个半月来的首次暂停。近期随着财政存款的陆续投放，银行间市场流动性已经逐步好转，在此背景下暂停逆回购，表明央行认为目前已无需注入短期流动性。

　　不过，市场人士认为，12月下半年资金可能会继续紧张，到时候，银行还将投放一批高预期收益率理财产品。

　　争推“双十二”产品

　　经历了“双十一”考验，银行在应对互联网金融挑战时已经有所准备。多家银行也在“双十二”来临前后推出颇具吸引力的理财产品，“双十二”产品纷纷将预期收益率抬高。

　　如中信银行推出的1212理财狂欢—优债计划1364期，期限仅为55天，预期年化收益率高达6.4%。此外，华夏银行推出“华夏理财-创盈1634号”（高资产净值客户），期限为91天，预期年化收益率高达6.7%；北京银行发行的“心喜”系列49期G011312089人民币“新春盈金”组合投资型非保本理财产品（84天），预期年化收益率达6%。

　　短线的产品也不甘落后，农行发行的“金钥匙安心得利”第1898期贵宾专享人民币理财产品（31天），预期年化收益率为5.8%。

　　银监会创新监管部主任王岩岫在“2013年第一财经年会·金融峰会”上表示：“银行业面临实体经济需求多元化和金融供给多元化新形势，提高创新力是必由之路。”王岩岫表示，银行创新要本着三大思路，立足于实体经济的发展，以市场化思维建设审慎监管制度，监管鼓励互联网金融创新，但必须恪守风险底线。

　　银行业务创新方面，王岩岫提出，要加强理财产品的适当性销售。按照风险适当性原则，对客户进行分类分层管理和风险承受能力评估，将合适的产品卖给合适的客户，同时，加强信息披露。所有理财产品都必须由总行统一管理，在《理财产品非现场登记系统》统一登记、披露。