承销商已行使绿鞋期权 阿里登顶全球最大IPO

　　昨天，记者从有关方面了解到，9月19日，即阿里巴巴集团（NYSE:BABA）挂牌交易当天，参与阿里巴巴IPO（首次公开募股）的承销商们行使了绿鞋期权，使阿里正式以250亿美元的融资，超越中国农业银行（募资总额221亿美元）成为有史以来全球最大规模的IPO。

　　所谓“绿鞋期权”（green shoe options），或者“绿鞋机制”，就是承销商根据市场对股票的需求，在上市公司计划配发的股票数量之外，向上市公司申请额外配发一部分股票。“绿鞋”由美国名为波士顿绿鞋制造公司1963年首次公开发行股票（IPO）时率先使用而得名，是超额配售选择权制度的俗称。该机制可以稳定大盘股上市后的股价走势，防止股价大起大落。工行2006年IPO时采用过“绿鞋机制”发行，最终募集资金219.3亿美元。

　　按照阿里巴巴集团的计划，在首次公开募股（IPO）活动中，有320106100股美国存托股（ADS）提供给投资者，这部分是阿里巴巴计划配发的股票数量。

　　而根据阿里巴巴与承销商达成的“绿鞋期权”，阿里巴巴还授予了承销商最高48015900股ADS的超额配售权，其中阿里巴巴集团最高提供26143903股ADS新股，雅虎则最高出售手中持有的18260870股ADS，马云最高出售手中持有的2708345股ADS，蔡崇信最高出售手中持有的902782股ADS。阿里1股美国存托股等于1股普通股。

　　在“绿鞋”机制未启动前，阿里以218亿美元的募资已成为美国最大规模的IPO。

　　以92.7美元的开盘价计算，阿里成为全球第二、中国第一大互联网公司，仅次于谷歌(Google)的3923亿美元，之后是Facebook的1978亿美元；同时，阿里还是继苹果、谷歌、微软之后的全球第四大科技上市公司，也超过了中国另外两家大型互联网公司——腾讯和百度市值的总和。

　　假设承销商行使全部——48015900股ADS——超额配售权，以阿里巴巴股票发行价68美元计算，阿里巴巴集团IPO项目融资额将增加32.65亿美元，融资总额增至250.32亿美元。

　　其中，归属于阿里巴巴集团的融资将增加17.78亿美元，总额增至101.34亿美元；雅虎套现额将增加12.42亿美元，总额增至95.2亿美元；马云套现增加1.84亿美元，总额增至10.51亿美元；蔡崇信套现增加0.61亿美元，总额增至3.5亿美元。

　　本报特派记者　陈聿敏 发自纽约