寿险费率新政今起实施 消费者有望受益

　　今日(8月5日)起,普通型人身保险费率改革正式启动,持续了14年之久的人身保险传统险2.5%的预定利率终于要放开了。

　　上周五(8月2日),中国保监会宣布,经国务院批准,普通型人身保险费率政策改革正式启动。为保障改革顺利实施,保监会同时出台了相配套的政策,如适当降低了长期人身保险业务中风险保额相关的最低资本要求等。险企精算人士认为,此次费率改革影响的主要是保险公司的新产品,消费者未来有望“花更少的钱买到利率更高的保险产品”。

　　放开预定利率2.5%限制

　　本次人身保险费率政策改革具体内容包括两个方面:一是放开普通型人身保险预定利率,将定价权交给公司和市场。普通型人身保险预定利率由保险公司按照审慎原则自行决定,不再执行2.5%的上限限制;二是明确法定责任准备金评估利率标准,强化准备金和偿付能力监管约束,防范经营风险。新签发的普通型人身保险保单,法定责任准备金评估利率不得高于保单预定利率和3.5%的小者。

　　据了解,在1999年保监会开始将人身保险产品的预定利率设定为2.5%的上限,在此后的14年里,人身保险公司所有的产品都将其预定利率上限设定为2.5%,已经远远低于一年期银行定存利率(目前为3%)。

　　将释放资本金200亿

　　保监会在8月2日下发了《中国保监会关于普通型人身保险费率政策改革有关事项的通知》(以下简称《费率通知》)和《中国保监会关于加强人身保险公司总精算师管理的通知》(以下简称《总精算师通知》)。

　　《费率通知》规定,保监会鼓励保险公司发展风险保障业务,发挥经济补偿功能。计算长期人身保险业务的最低资本时,与风险保额相关的最低资本等于风险保额与相应计算因子之乘积,健康保险责任计算因子为0.24%,死亡保险责任计算因子为0.15%,意外伤害保险责任的计算因子为0.06%。

　　据了解,此前的计算因子为0.3%。保监会相关负责人透露,以中国人寿为例,目前其偿付能力为230%,资本要求降低之后可释放73亿元资本金,偿付能力充足率将提升24个百分点,把这部分资本全部用作保障型新业务开拓,可撬动1400多亿元的新业务。对整个行业而言,预计将释放寿险行业资本占用约200亿元,释放的资本可支持发展业务4000亿元。

　　养老险评估利率放至4%

　　《费率通知》规定,对国家政策鼓励发展的养老保险业务实施差别化的准备金评估利率。2013年8月5日及以后签发的普通型养老年金或保险期间为10年及以上的其他普通型年金保单,保险公司采用的法定责任准备金评估利率可适当上浮,上限为法定评估利率的1.15倍和预定利率的小者。

　　保监会相关负责人透露,养老年金业务的准备金评估利率最高上浮15%,即达到了4%的水平。

　　此举也意味着,普通型养老年金业务产品的预定利率达到4%以上才需报保监会审批。保监会的精算人士认为,普通型养老年金业务放至4%,将在一定程度上减少销售误导。

　　新闻观察

　　寿险价格战机会不大

　　《费率通知》规定,8月5日前签发的普通型人身保险保单法定评估利率继续执行原规定,8月5日及以后签发的普通型人身保险保单法定评估利率为3.5%。

　　某险企的精算师张先生透露,人身保险中法定评估利率和预定利率并不是一回事。据介绍,此次费率改革影响的主要是保险公司的新产品,并不能简单地理解为8月5日之后购买保险马上就会变得更便宜了。

　　另一险企精算师陈先生在接受采访时坦言,这个政策将主要影响保险公司的新产品。这次政策放开之后,肯定会有保险公司按新的规定开发产品,比如将预定利率设定为3.5%。这样做的话,与原来的2.5%的预定利率比起来,新产品肯定更便宜。消费者可能会选择退保,再去购买新产品,因为同样的价格可能可以获得更高的保障。

　　对于会不会引发保险行业的“价格战”,陈先生认为,保监会还规定改革后新签发的普通型人身保险保单,法定责任准备金评估利率不得高于保单预定利率和3.5%的小者。保单预定利率如果高于3.5%,保险公司的新产品需要报保监会审批,而在3.5%以内则只需向保监会备案,这实际上是给保险公司设定了一个限制,备案要比审批更简单,有了审批这道程序,险企的“价格战”打不起来。

　　保监会相关负责人在上周召开的通气会上也表示,对于是审批的产品,需要保险公司最近一个季度的偿付能力在150%以上,可以向保监会报超过法定评估利率上限的产品,而备案的产品也要求其最近一个季度的偿付能力不能低于100%。《每日经济新闻》

　　有此一说

　　投保3年退保不划算

　　此次费率改革只是放开了普通型人身保险产品预定利率2.5%的限制,允许保险公司按照审慎的原则来自主决定普通型人身保险预定利率。分红型人身保险的预定利率、万能型人身保险的最低保证利率仍是不得高于2.5%。

　　随着预定利率的放开,大多数普通型人身保险产品将会更便宜。此前有媒体预测,费率政策放开后,普通型人身保险产品将降价10%～15%,其中包含的退保风险备受关注。

　　8月2日召开的新闻发布会上,保监会相关负责人表示,他们大致测算了一下,一个消费者买了普通型险种,可能3年是一个临界点,超过3年,其损失可能会比获利大,所以就不太划算。3年以内的,退保后重新买新的保单,可能会划算。

　　保监会有关负责人透露,受影响最大的是最近3年内销售的保单,他们大概测算了一下,这部分保单涉及的保费大约是120亿元左右。该负责人称,在极端情况下,即使生效3年内的保单全部退保,对寿险业的影响也是有限的。