发展金融仓储 破解动产质押融资难题

　　2011年上海钢贸案的爆发，使违规贸易融资中潜藏的风险加速暴露出来。今年年中发生的青岛港有色金属骗贷案，更加确认了这一点。分析这两起案例，都能发现假仓单、仓单重复质押的魅影。此类事件一而再地发生，折射出我国动产质押在制度安排上的缺陷。

　　中国仓储协会会长沈绍基分析，这两起案件有不同点：比如存货，上海钢贸是黑色金属、青岛是有色金属；货主主体，上海是联保互保的钢贸企业群体、青岛是同一老板主导下的多家下属企业；仓储主体，上海主要是与钢贸企业之间存在资产或股权关联的仓储企业，青岛主要是有外资背景的仓储企业。

　　但深入分析，二者有两个根本的相同点：一是基本事实相同。对同一批存货开具多个仓单、在多家银行重复质押融资；二是涉案企业的性质类似。都是大宗物资的工商企业，涉案金额很大，因不能按期归还贷款才暴露，如果归还了贷款，其中的问题仍然会继续被掩盖、没有人发现与重视。

　　面对仓单质押融资的风险，不少银行选择收紧这一业务，这使得正常的贸易融资也受到牵连，尤其对于中小企业而言。

　　实际上，我国的动产质押融资还处于起步阶段。据有关机构统计，我国目前的动产资产达到50至70万亿元，金融机构每年短期贷款余额30万亿左右，其中动产担保贷款只有5万亿左右，若按西方发达国家短期贷款60至70%为动产担保贷款的水平测算，我国动产融资的市场潜力还很大。

　　面对动产质押融资这个难题，各地纷纷探索金融仓储这种业态。今年5月，中国仓储协会金融仓储分会正式成立。金融仓储分会常务副会长、浙江涌金仓储股份有限公司总裁童天水表示，金融仓储作为重要的金融基础设施，为银行、融资方提供第三方的质押品监管服务。融资方把自己的存货商品放在指定仓库里，由金融仓储企业开具仓单，才能被金融机构认可并获得贷款。

　　“金融仓储行业的经营原则是‘看得见、摸得着、管得牢’。我们会跟根据不同存货选择适合的仓库，同时要求存货有发票、海关凭证等，是完整的抵押品，从而给银行的贷款提供担保。”童天水说。

　　据了解，金融仓储业一般按照企业融资额的1%收费，附加值高于普通仓储业。

　　目前，金融仓储企业可接受的动产标的物，既包括钢材、铜等库存周期较长的金属，也包括橡胶、粮油等农产品。通过金融仓储这种模式，大量的中小企业可以将“死物”变成“活钱”，其发展空间可想而知。

　　虽然仓单等担保品能为银行的贷款提供保障，但若过分依赖于此，仍然有不小的风险。全国人大财经委副主任吴晓灵表示，青岛港骗贷案的一个症结，就是银行轻信仓单这些担保品，而忽视了对企业信用的尽职调查。

　　“银行的本质是经营信用，首先应尽职调查到位，再辅以合理的担保方式，才能确保贷款安全。”童天水指出。

　　金融仓储业本身的规范管理也十分重要。此前，很多银行比较认可国有仓储企业，认为它们开出的仓单才是可信的。事实上，不少仓储企业在为贸易商提供仓储服务的同时，还为其提供托盘融资，两者存在利益关联，并不是完全的“第三方”，这就导致了不少仓库、企业联手骗贷案的出现。

　　《经济参考报》记者采访了解到，目前中国仓储协会、中国银行业协会等机构已联手编制《担保存货第三方管理规范》，并报送给国家标准委审批。这些行业标准的出台，将为动产质押融资创造一个良好的环境。

　　沈绍基表示，目前主要发达国家都有《仓库法》或《仓单法》，而我国仓储方面的法律只有《合同法》中的“仓储合同”。作为市场经济条件下的一个基础性产业、问题比较多的产业，仓储业迫切需要一部专门的法律。2012年以来，商务部为组织制定《仓储业管理办法》做了大量工作，但由于缺乏上位法，工作进度较慢。“关于仓储业的立法工作，也应该提上日程。”