险企着力年金产品 2016开门红业绩超预期

　　保险业向来有 “开门红，全年红”的传统，从相关保费数据看2016年“开门红”业绩超出预期，而年金产品成为险企着力点。

　　业内人士预计，伴随健康险和养老险的税优政策相继落地，将为保险行业带来千亿级别以上的保费增量资金，寿险业2016年有望继续行驶在保费高速路上。

　　行业内部数据显示，在衡量寿险内含价值及利润率的重要指标“个险新单保费收入”上，中国人寿、中国平安、中国太保今年前四天的规模强劲增长，同比增速分别超过60%、30%、130%，新华保险由于去年过高的基数而相对逊色。除四大险企之外，另外还有多家险企精心筹备的“开门红”也业绩不俗。如根据华泰人寿消息，该公司2016年新推出的“开门红”产品“百万赢家”，上市四天保费已经破亿。

　　事实上，为了备战每年的“开门红”，很多险企会自前一年11月份左右就开始筹备，从2016年情况看，理财型投资组合，特别是年金产品成为多家险企冲刺“开门红”的共同选择。

　　以国寿主打的“国寿鑫福年年养老年金保险”和“国寿鑫福年年年金保险”组合计划为例，即是升级去年“年金+万能”的组合方式继续成为2016年“开门红”主打产品。泰康则主打鑫享人生年金保险。太平针对中高端人士推出一款专属理财型保险——“畅享世家分红年金”。太保寿险“幸福相伴”两全保险理财计划，可选择“附加财富赢家（尊享版）两全保险（万能型）”。平安人寿为了在开门红中一举夺魁，曾于2015年10月推出了终身年金产品“尊宏人生”，属于两全分红型保险，主险可申请最高达现金价值90%的保单贷款，聚财宝账户可灵活领取账户价值。

　　自保险产品费率市场化改革以来，目前保险市场上约有20%的产品是年金险。业内人士分析称，今年不少寿险公司主打“高利率年金+万能险”的组合产品，这类产品的特点是快速返还，比如保单生效10天至几周内就可返还保费的10%至20%，如果不领取则可直接存进组合中的万能险账户，这类保险组合产品很容易冲保费规模。事实上，近几年，“开门红”主打产品类型从最初的两全分红保险到储蓄理财、快速返还型保险，再到近两年的年金保险，都是依据客户在不同阶段的不同需求所作出的调整，未来几年，年金险也可能继续成为保险公司主推的保险产品之一。

　　按照惯例，1月底将有更多险企会公布“开门红”首月战绩。业内人士认为，开门红将提升全年新单增速预期，亦会给险企注入更多的现金流，增加险资投资“弹药”。

　　业内人士认为，多因素合力将助推“开门红”保费高增速持续。多位业内人士预估认为，在低利率“资产荒”的背景下，“开门红”效应不仅可以持续至1月底，预计2016全年保费高速增长都将是大概率事件。究其原因，首先，健康险税收优惠政策落地后，对健康险销售是一个很大的推动；其次，今年还将迎来关乎寿险行业重要催化剂“个人税收递延养老保险试点”。据保险公司内部预计，这些税优政策的相继落地，有望为保险行业带来千亿级别以上的保费增量资金。