大额存单优势渐显

　　■郝飞

　　【农村金融时报】

　　近期，多家商业银行推出了新的大额存单产品，相比于同期的定期存款，大额存单在利率方面最高可上浮45%，依旧具有一定优势。此外在产品设计上更加灵活，部分银行提前支取大额存单实行“靠档计息”的方式，不再全部按照活期计算利率。

　　大额存单从诞生之日起就被拿来和普通存款以及银行理财做比较。无论是利率，还是灵活程度都无法完全与上述两个产品竞争。诞生初期的大额存单利率普遍上浮30%，和一些中小银行的普通定期存款利率相当，远低于同期的银行理财产品。加上大额存单提前支取需要按活期利率计息，让大额存单从诞生之日起就缺乏优势。

　　由于大额存单属于表内业务，其发行规模对银行的资本金有较高的要求，且其资产端方面主要对应信贷，渠道单一。而理财产品中非保本型产品是表外业务，在资产端方面可以投资的范围非常广，因此在收益率方面大额存单有天然的劣势，其很难超过理财产品。这些原因对于相当多的投资者来讲，并不愿意去深挖，他们关注更多是收益率以及提前支取的成本。

　　目前，部分银行提前支取大额存单实行“靠档计息”的方式，这让投资者对大额存单的兴趣增加了不多，近期大额存单的销售数据也证明了这一点。“靠档计息”，让大额存单在灵活性上“秒杀”银行理财，再加上其利率“完爆”定期存款，大额存单终于可以挺起腰杆，和定期存款、银行理财叫板了。