10月9日，证监会通报了证券期货经营机构信息技术专项检查情况，拟对3家证券公司暂停新开证券账户1个月的行政监管措施，对4家基金公司、1家期货公司也分别作出处罚。但《每日经济新闻》记者注意到，由于证监会这次并未对受处罚的对象“点名”，引发市场不少猜测。

　　证监会未点名引猜测

　　证监会官网消息称，上述行政监管措施，是在2015年8月中旬，证监会组织部分派出机构对25家证券、基金、期货经营机构（含相关子公司）的信息技术系统管理及运行安全等事项进行了专项现场检查之后作出的。“检查发现，部分机构落实相关文件不认真、不深入，存在前期自查中漏报涉嫌配资账户，或者部分产品下设子单元违规进行证券交易等问题，严重违反证监会‘了解你的客户’等监管规定。”

　　在上述通报公布后，市场对到底是哪三家券商受罚产生了种种猜测。有媒体报道称，上述3家机构均为汇金系旗下券商，包括银河证券、中信建投和申万宏源。

　　昨日，《每日经济新闻》记者向银河证券、申万宏源总部相关人士进行求证，受访对象表示“不大清楚此事”。但一位申万宏源证券营业部人士表示，账户开户限制从下周一（10月19日）开始，恢复时间为2015年11月20日，因此本周正在加班加点赶工营销宣传，希望将影响降至最小。

　　券商股右侧信号已现？

　　今年以来，证监会对于券商规范性的监管一直没有停止。1月16日，证监会通报2014年第四季度证券公司融资类业务现场检查情况，共有12家券商违规受到不同程度的处罚。其中，中信证券、海通证券和国泰君安3家公司被暂停新开融资融券客户信用账户3个月措施。由此造成了1月19日沪指重挫7.70%。这也是今年规范杠杆给A股投资者上的第一课。

　　4月，证监会通报长城证券等六家券商存在违规行为，长城证券因违规情节较重，被暂停新开融资融券客户信用账户3个月。9月，方正证券等4家券商也因违规而被处以合计超过2亿元的罚金。

　　由于三季度A股大跌，券商行业三季度业绩较二季度大幅下滑已成共识，但有分析人士认为，此次证监会对于三家未点名券商的处理，反让业内人士看到了行业见底的希望。

　　国盛证券指出，证监会此举有利于证券行业自身提高风险控制、合规管理的意识和能力，进一步减少市场非系统性风险的发生。目前去杠杆已接近尾声，A股恐慌情绪告一段落。

　　值得一提的是，即使遭遇了证监会处罚的利空，券商板块本周前两天表现也较为强势。周一，A股券商板块全面飘红，国元证券涨停，申万宏源涨4.63%；昨日（10月13日）虽然券商板块整体有所回调，但个股最大跌幅均未超过1.5%。

　　国海证券认为，券商板块在行业利空消息袭击下依然表现强势，反映出右侧信号出现。“去杠杆是压制市场和板块的主要因素，目前场外配资清理进入尾声，两融余额占流通市值比例持续在2.7%的低位徘徊，市场去杠杆基本完成。此外，券商行业目前估值处于历史低位，且在中信83个二级行业指数中，证券行业指数近6个月跌幅第一，本轮调整最为彻底，市场企稳后机构补仓冲动较强。建议积极参与四季度反弹行情。”

　　北京：010-58528501上海：021-61283003深圳：0755-83520159

　　成都：028-86516389 或 028-86740011广州：020-89660257

　　特别提醒：如果我们使用了您的图片，请作者与本站联系索取稿酬。如您不希望作品出现在本站，可联系我们要求撤下您的作品。