中意人寿广东省分公司理财规划师劳敏珠。

■家庭理财案例

　　案例：中高收入群体的养老忧虑

　　丽文夫妇二人今年都35岁，家庭收入稳定，先生在某陶瓷企业任职销售总监，税后年收入23万元左右，经常出差。丽文为一公司职员，税后年收入7万元左右。丽文夫妇育有一儿子，今年5岁。

　　三口之家的日子过得还算美满幸福，拥有一套市值150万元的自住房，家庭净资产有110余万元，除去基本生活、住房按揭贷款、子女教育等开支，每年结余近12万元。

　　但丽文对未来的生活有一些担忧，随着孩子的成长，家庭经济成本也在增加。丽文希望从现在开始提前安排养老财务规划，以保障未来的生活品质。

　　中意人寿广东省分公司理财规划师劳敏珠表示，随着社会家庭结构的变化，未来一对夫妇平均要照顾6位老人，同时，房价、医疗、教育费用的高涨占用了家庭的大部分资金，对于普通白领人群来说，养老金替代率低的现象很普遍。

　　目前，我国白领的养老金替代率大约在25%-40%左右。收入越高的个人，未来的养老金替代率越低。因此，及早为养老做好准备，是白领人士亟需考虑的问题。

　　分析：收入单一金融资产配置不足

　　劳敏珠首先通过中意人寿在线财务需求分析系统（FNA），对丽文家庭的财务情况进行了分析（见表1和表2）。从两张表格可以计算出，丽文家庭的结余比率为0.39，投资占净资产比率为0.14，负债比率为0.39，流动性比率为4。

　　“丽文家庭的总体资产状况良好，家庭年收入30万，收入稳定有节余，家庭资产具备增值空间，但金融资产配置结构不合理，不利于转移风险和资产流动。家庭每年有一定的结余，结余比率为0.39，指标正常，若能适当控制开支，则更为理想；投资比为0.14，家庭投资资产占净资产比率偏低，不利于家庭财富增值；负债比率和活动比率均较健康。”劳敏珠说。

　　劳敏珠认为，丽文家庭处于发展期，先生是家庭的主要经济支柱。夫妇除了需要规划未来的养老安排，兼顾孩子教育金补充，还要考虑人生风险，尤其是规划先生的保险保障。丽文家庭全家年收入为30万元，每年各种消费合计18万元，结余约12万元左右，属于中等偏上的水平，然而按照我国目前养老金替代率估计，退休后丽文家庭的年收入会急剧降至7万-12万元左右，只能满足基本生活需求。如果想过更好的晚年生活，需要制定合理的理财规划。

　　劳敏珠建议丽文家庭在未来的节余中，增加投资渠道，如投资股票、基金等，以增加家庭资产的增值能力，同时，要考虑家庭成员的保险保障，以规避收入单一带来的风险。

　　建议：长期年金计划兼顾养老和保障

　　丽文夫妇均已35岁，可以从现在开始为养老进行准备。根据丽文家庭实际情况，劳敏珠设计了如下的养老年金计划：

　　交费20年，夫妻俩年交保费4万元（每人2万元）左右，平均每月3330元，符合家庭保费支出不超过家庭年收入的10%-15%的理财法则，不会对家庭日常生活造成太大压力，而且给家庭预留了一定的购买空间和其他投资空间。此方案不仅可以让晚年生活无忧，还可以很好地照顾孩子的成长计划，主要的保障利益如下：

　　年年关爱金：从首个保单周年日开始，每年给付年年关爱金4000元，领取19年，合计7.6万元，直至54周岁或被保险人身故（如果选择累计生息至小孩18周岁，可领取62600元作为孩子的教育补助金）。

　　退休年金：从被保险人55周岁开始，每年给付预备退休养老金2万元，领取5次，合计10万元，直至被保险人年满59周岁或者被保险人身故；从被保险人60周岁开始，每年领取退休养老金4万元，共领取21年，总计84万元，直至被保险人年满80周岁或者被保险人身故。

　　祝寿金：在60周岁、65周岁、70周岁、75周岁、80周岁时分别领取祝寿金2万元，领取5次，合计10万元。

　　红利：根据保险公司经营情况享受分红收益，按中等收益水平演示约60万元左右（分红收益不确定）。

　　身价保障：交通工具（含汽车、轮船、班车、地铁、轻轨、高铁、动车）意外身故保障500万元；民航班机意外身故保障900万元；若被保险人在合同生效两年后身故，且未满60周岁，给付受益人25倍的合同基本保险金额，即100万元；若被保险人在合同生效两年后全残，将从确认全残后的首个保险费交纳日开始豁免本合同的保险费，合同继续有效，保险利益不变。

　　总体来看，此保险方案保障了丽文夫妇各阶段的养老需求，兼顾到了孩子教育金的补充，为不测风险准备了家庭保障基金，且根据双方退休时间不同给予不同的养老给付额度，保证了未来退休养老生活现金流的稳定性。此外，此方案还有相当额度的分红收益帮助抵御通货膨胀带来的影响。