区块链打开通往金融2.0版本大门

　　伴随着对区块链的重新认识，其对传统金融的颠覆性影响不可低估，甚至可以说区块链将为传统金融开启一扇通往金融2.0模式的大门，尤其是对银行业的再造与重构结果将显著超过互联网技术的作用。

　　区块链热在经历了一段争议期之后，最近有些升温。近日，全球四大银行瑞银、德银、桑坦德和纽约梅隆银行宣布联手开发新的数字货币,希望未来能够通过区块链技术来清算交易,并成为全球银行业通用的标准。另外，9月份，全球区块链技术峰会也将在上海举行。

　　作为比特币的底层技术，区块链虽然目前还主要应用于虚拟货币领域，但越来越多的权威金融机构研究发现，伴随着对区块链的重新认识，其对传统金融的颠覆性影响不可低估，甚至可以说区块链将为传统金融开启一扇通往金融2.0模式的大门，尤其是对银行业的再造与重构结果将显著超过互联网技术的作用。

　　银行是当代金融体系里“中心化”的一个典型代表，如银行要花费大量人力和财力建立起客户数据库外，还须经常性地维护和更新数据系统，但随着系统规模的扩大,维护成本势必与日俱增。而借助于区块链的“去中心化”，通过分布式记账与集体性数据维护，银行业的成本将会得到大幅度削减。根据西班牙最大银行桑坦德发布的一份报告，如果2020年左右全世界的银行内部都使用区块链技术，每年大概能省下200亿美元。

　　同样，在现代货币交易模式中，银行还承担着电子转账、资产托管等第三方服务职能，但在区块链技术下，财富所有者实际都是自身账户的管理者，他们不经过银行就可以实现点对点的转账交易，银行作为第三方管理的角色已不存在。另外，现代银行还履行着贷款审查等非常复杂的监管职能，而且放贷手续非常冗杂，交割耗时冗长，同时涉及多个交易方。但借助区块链，银行不仅可以快速发现借贷者的资质与信用程度以及还款能力，还能及时获取相关方担保者的所有信息，并最终快捷地做出放贷安排，其效率不可同日而语。

　　更为重要的是，区块链技术还使得银行对数据的中心化管理转变为分散式管理，加之不可更改，使得银行的数据系统变得异常安全与可靠。不仅如此，区块链技术支持下的数据都是分散自动生成，这不仅可以节约银行的数据采集成本，而且能够完全避免银行在数据处理上的失误与差错，从而有效降低了银行业的道德风险。另外，由于区块链是一个公开、透明、可追溯、不可篡改的分布式总账系统，银行就可以实现对资金流动状况的实时监控，防止和杜绝违规转移资金、洗钱等非法犯罪行为。

　　除了银行之外，具有延展功能的区块链还可以应用到证券交易、P2P网贷、保险等金融服务领域。按照高盛的测算，区块链技术在美国证券交易中将能每年节省20亿美元成本，而从全球范围来看，假设成本和股市市值成比例，那么每年节省的成本可能超过60亿美元。同样，在保险行业，由于每一笔交易都可以被追踪，区块链技术可以协助保险公司解决保险欺诈的问题，而且能激活互助保险等许多传统保险模式。至于在P2P网贷市场，有了区块链，交易双方完全可以不需要平台方的撮合，而是点对点地完成资金的供求匹配，从而规避平台倒逼与跑路风险。

　　正是看到了区块链将成为未来金融机构最为重要的竞争工具，国际金融巨头纷纷迈开提前布局的步伐。数据显示，包括高盛集团、摩根大通、花旗银行等在内的超过20家全球顶级的金融机构过去两年中投入到区块链相关科技公司的资金超过了10亿美元，而且今年第一季度的投资就达1.6亿美元，由此也使得许多区块链金融服务企业迅速成长起来。

　　在国内，中国分布式总账基础协议联盟在北京成立，目前已吸引15家包括金融服务公司在内的成员。另外，南方地区联合了银行、基金、证券、保险、科技企业在内的七大类31个成员的金融区块链合作联盟前不久也在深圳成立。而作为对全球区块链声音的最有力响应，中国互联网金融协会日前也决定成立区块链研究工作组，该工作组将由原中国银行行长李礼辉任组长。权威机构加入对区块链在金融领域应用的研究，有望在后期带来强大的示范效应，并在未来建立行业统一标准。不过，在分析人士看来，我国金融业还应努力达成建立“中国金融区块链联盟”的共识，尽快地推进区块链技术的应用进程，以保持与全球比肩同进的水平。（作者系中国市场学会理事、经济学教授）