手机看中经经济日报微信中经网微信

重仓股八成“换脸” 十强基金迷恋中小创首战哑火

2016年01月21日 10:36    来源: 中国网    

  1月20日,首批基金四季报正式出炉。号外财经注意到,四季度偏股型基金股票仓位仍处在高位,并且“换股”成为关键词。其中去年的十强基金中,已经有6只基金披露了四季报,换股率接近八成。

  号外财经注意到,去年凭借171.78%的年度净值增长率傲视群雄的易方达新兴成长,截稿时至并未披露四季报。不过,去年的亚军富国低碳环保、第四名长盛电子信息、第五名浦银安盛新兴产业混合、第六名浦银安盛精致生活、第八名宝盈新价值混合、第九名大成中小盘混合(LOF),已经率先亮出四季报。绩优基金的重仓换股情况终于一目了然。

  具体来看,富国低碳环保前十大重仓股中均为新进,且有7只股票是创业板股,且前四大重仓股均为创业板。该基金重仓天玑科技1354.28万股,持股市值达56920.30万元,占基金净值比达6.35%,为其第一大重仓股;此外,该基金还重仓持有东方通、宜通世纪、同有科技,持股市值分别为54394.49万元、53067.43万元、52611.24万元。

  长盛电子信息在去年也着实火了一把,号外财经发现,该基金只是在年底最后的几天让同类基金超越,从准冠军落后至第四名。四季报显示,该基金去年的前十大重仓股中,换股7只,并且6只为中小创股,占比也不小。其中,第二大重仓股便是创业板股光环新网,重仓持有11084.23万元。

  第五名、第六名均属于同门兄弟,浦银安盛新兴产业混合、浦银安盛精致生活,两只基金前十大重仓股分别有8只、7只换脸,且中小创股分别占8席、6席;宝盈新价值混合、大成中小盘混合四季报的前十大重仓股分别有6只、9只换脸,且中小创股分别占9席、8席。

  “从其已经公布的四季报来看,绩优基金经理仍然偏爱中小板和创业板股票,而其目前持股大概率上仍以中小创个股为主。”有基金分析师表示,正如近期肖钢主席担忧的那样,“一些公募基金未经审慎风险评估,高比例集中持有创业板股票,自身风险积聚的同时,也给市场造成了较大风险,特别是在股市异常波动期间一度出现流动性问题,险些酿成行业危机。”

  号外财经重点观察了6只绩优基金的重仓股今年以来的表现,除了6只重仓股是有重合外,54只重仓股今年以来平均下跌23.89%,跑输上证指数8.00个百分点,跑输创业板指数3.74个百分点。换句话说,绩优基金在今年的首战中并未得到好处,反而因重仓中小创股的领跌,吃了哑巴亏。比如富国低碳环保第一大重仓股天玑科技今年以来下跌29.62%,分别跑输上证指数、创业板指数13.73个百分点、9.46个百分点。与此同时,基金业绩也出现了领跌,6只基金今年以来平均回报率为-21.45%,既跑输上证指数(跌幅15.89%)又跑输创业板指数(跌幅20.16%)。

  号外财经通过对比四季报及近期基金经理的言论不难发现,基金在去年底对新年的震荡行情并没有做好充分的准备,高仓位配置中小创;当预期的“慢牛”不在时便改口“震荡市”。这从股票仓位上也能管窥一豹,数据显示,在首批披露数据的317只偏股型基金中,平均股票仓位达到61.1%,考虑到纳入了打新基金和绝对收益类基金,这一仓位属于较高水平。有部分基金经理进行了积极的调仓动作,在有可比数据的304只基金中,七成以上加仓。

 

 

 


(责任编辑: 张桔 )

    中国经济网声明:股市资讯来源于合作媒体及机构,属作者个人观点,仅供投资者参考,并不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。
上市全观察