新能源车险普遍承压 车险新势力能否逆袭

　　车险市场最受关注的新玩家——比亚迪财险向市场展现了自己的“黑马潜质”。根据最新披露的偿付能力报告，2024年前三季度，比亚迪财险实现保险业务收入5.46亿元，其中第三季度单季业务收入逼近5亿元。第三季度是比亚迪财险今年5月被批准展业以来的首个完整季度，数据颇具参考性。

　　今年以来，有关新能源车险保费上涨的话题持续引发消费者关注。关注的背后，一方面是新能源车正在成为人们购车优选的不争事实；另一方面，也暴露出传统险企在新能源车险定价能力上的不足。

　　作为一家100%由新能源车企控股的财险公司，比亚迪的车均保费数据无疑备受瞩目。根据三季度偿付能力报告，三季度，比亚迪财险车均保费为4700元，较二季度环比下降200元，但仍显著高于行业平均水平。从已披露数据的财险机构情况来看，今年三季度，车险车均保费多为3000元以下。其中，人保财险、平安财险、太保财险车均保费分别为2533元、2908元、2865元。

　　业内人士分析称，车均保费的差异与多种因素有关，比如保险公司所依赖的渠道、客户群体、定价策略等。但比亚迪财险车均保费显著高于行业，主要还是由于其承保车辆多为新车、新能源车。“相信随着车险基准数据不断优化、后续车主续保等，车均保费会有所下降。”该业内人士称。

　　相比于其他保险公司销售更依赖渠道，比亚迪财险的保单几乎全部来自直销渠道。具体来看，前三季度，比亚迪财险直销渠道签单保费为5.55亿元。

　　“直销渠道不仅能帮助企业直接获取购买新能源车险的车主信息，一定程度上，能帮助险企有效降低成本。”业内人士在受访时对《金融时报》记者表示。

　　对于新能源车险市场而言，低保费与高赔付之间的矛盾普遍存在，导致新能源车险经营普遍承压。目前来看，比亚迪也未能打破新能源车险业务“增收不增利”的困境：今年三季度，比亚迪财险净利润由二季度的603.72万元转为-1.06亿元，前三季度累计净利润为-8780.97万元。

　　对此，业内人士分析称，虽然比亚迪财险保费收入在短期内表现不错，但赔付支出和其他运营成本的持续攀升，导致其在短期内无法实现盈利。不过，比亚迪财险经营时间尚短，一些效益指标有望随着业务的持续开展出现回升。

　　“未来，新能源车险的良性模式，必须是车企和险企协同配合，达成共赢格局。”普华永道中国金融业管理咨询合伙人周瑾在受访时表示，一方面，车企的汽车制造工艺和运维成本需要调整，在提高汽车性能和降低汽车制造成本的同时，也要控制消费者的养护成本；另一方面，险企需要基于更多的数据和经验积累，丰富定价因子和精算模型，优化风控和运营能力。只有这样，车企才能够避免保费过高或者险企拒保而降低市场竞争力，险企也才能实现可持续经营。（记者 李丹琳）